תקציר
אם יש לכם 50,000 ש"ח פנויים שיושבים בעו"ש, כדאי להוציא אותם משם ולהשקיע אותם באפיק שמתאים לטווח הזמן ולרמת הסיכון שלכם – פוליסת חיסכון גמישה, קופת גמל להשקעה עם הטבת מס, או תמהיל של שניהם. סכום כזה שנשאר בלי תנועה בעובר ושב מאבד מערכו הריאלי בגלל האינפלציה, ולכן שווה לבחון את עמוד כסף פנוי והשקעות ולבנות תמהיל שמתאים למצב האישי שלכם.
מה הכי משתלם לעשות עם 50 אלף שקל פנויים?
במרבית המקרים הפתרון המשתלם ביותר הוא לחלק את הסכום בין כלי נזיל אחד, כמו פוליסת חיסכון, לבין כלי עם הטבת מס, כמו קופת גמל להשקעה או קרן השתלמות אם יש לכם כזו פעילה, ולהשאיר בעו"ש רק את מה שדרוש לשוטף. הבחירה המדויקת תלויה בשאלה אם תצטרכו לגעת בכסף בטווח הקרוב, איזו רמת סיכון נוחה לכם, ומה הסטטוס התעסוקתי שלכם.
הכסף שיושב בעו"ש הוא כסף שמפסיד
50 אלף שקל זה סכום נאה. מספיק כדי לשנות תוכניות, אבל גם מספיק כדי לגרום לאנשים רבים לדחות את ההחלטה מה לעשות איתו – ובינתיים הוא פשוט יושב בעו"ש. הבעיה היא שדחייה כזו לא נייטרלית. אינפלציה שוחקת בכל שנה חלק מהכוח הקנייה של הכסף, וחשבון עובר ושב כמעט ולא נותן ריבית שמפצה על כך.
במילים פשוטות, סכום שלא זז הולך ומצטמצם בערכו הריאלי, גם אם המספר שמופיע במסך האפליקציה נשאר זהה.
מעבר לשחיקה הכלכלית יש גם היבט התנהגותי. ככל שהיתרה בעו"ש גדולה יותר, כך גדל הפיתוי להוציא אותה על דברים שלא תכננתם – שדרוג רכב, חופשה נוספת, רכישה אימפולסיבית. כשהכסף עובר לאפיק השקעה הוא פחות "זמין ליד", וקל יותר לשמור עליו למטרה שבשבילה חסכתם אותו מלכתחילה.
מה קובע איזה אפיק מתאים לכם
לפני שבוחרים לאן להעביר את הכסף, כדאי לענות על שלוש שאלות. הראשונה – מתי צפוי שתצטרכו לגעת בסכום הזה? אם התשובה היא "אולי בעוד חצי שנה", חייבים כלי נזיל. אם מדובר בכסף שלא תיגעו בו לפחות חמש שנים, אפשר לקחת יותר סיכון בתמורה לתשואה גבוהה יותר. השאלה השנייה נוגעת לרמת הנוחות שלכם עם תנודתיות – יש אנשים שיורדת להם השינה כשהם רואים ירידה של כמה אחוזים בתיק, ויש כאלה שזה כלל לא מזיז להם.
השאלה השלישית היא מיסויית – האם יש לכם כבר מקור חיסכון עם הטבת מס שלא מיצית, כמו קרן השתלמות פעילה שעדיין לא הגעתם בה לתקרה. אם כן, לפעמים כדאי להגדיל דווקא את ההפקדה השוטפת לשם, לפני שפותחים כלי חדש.
שלוש חלופות מרכזיות ל-50 אלף השקלים שלכם
אחת האפשרויות הפופולריות היא פוליסת חיסכון – מכשיר גמיש שמאפשר לעבור בין מסלולי השקעה בלי אירוע מס, ולמשוך את הכסף כמעט בכל רגע בלי קנס משמעותי. זה הופך אותו לפתרון נוח למי שרוצה חשיפה לשוק ההון אבל לא רוצה להתחייב לטווח ארוך מדי.
אפשרות שנייה שכדאי לבדוק היא קופת גמל להשקעה, שמעניקה הטבת מס משמעותית – בעיקר אם תבחרו למשוך את הכסף כקצבה בעתיד ולא כסכום חד פעמי. מדובר בכלי טוב לטווח בינוני-ארוך, פחות מתאים אם תצטרכו את הכסף בקרוב.
מי שכבר צבר ניסיון וביטחון בשוק ההון, ורוצה לבנות תיק השקעות עצמאי יכול לשקול גם את המסלול הזה, אבל חשוב לדעת שניהול עצמאי דורש משמעת רגשית לא פשוטה, בעיקר בתקופות של ירידות בשוק. מי שמעדיף ליווי מקצועי יכול לבחון מסלולים דרך גוף מוסדי עם ניהול צמוד.
כמה כסף בכל זאת כדאי להשאיר בבנק
לא כל 50 אלף השקלים צריכים לעבור להשקעה. מומלץ להשאיר בעו"ש סכום שמכסה את ההוצאות השוטפות שלכם לחודש-חודשיים, ומעבר לכך להשקיע. אם כבר יש לכם קרן חירום נפרדת, ייתכן שתוכלו להשקיע חלק גדול יותר מהסכום ולא להשאיר רזרבה נוספת.
דוגמאות מהחיים הישראלי
משפחה בת ארבע נפשות מהשרון שצברה 50 אלף שקל מהחזר מס וממענק עבודה, פיצלה את הסכום: 20 אלף ש"ח לפוליסת חיסכון במסלול מנייתי, ו-30 אלף ש"ח להגדלת ההפקדה השוטפת לקרן ההשתלמות שלהם עד לתקרה הפטורה ממס. עצמאית בת 34 מתל אביב, שאין לה עדיין קרן השתלמות פעילה, בחרה להעביר את מלוא הסכום לקופת גמל להשקעה כדי ליהנות מהטבת המס העתידית על משיכה כקצבה, לצד שמירה על קרן חירום נפרדת בעו"ש.
אודות הכותב
אביעד ממן הוא סוכן ביטוח ויועץ פנסיוני מוסמך, בעל תואר בהנדסת תעשייה וניהול וניסיון של למעלה מעשור בליווי משפחות ועצמאים בתחומי הביטוח, הפנסיה וההשקעות. הוא מתמחה בבניית "מעטפת כלכלית חכמה" המחברת בין פנסיה, ביטוח והשקעות לתמונה אחת ברורה, ומבצע לכל לקוח בדיקה אישית של התיק הפיננסי בלי פתרונות מדף. אפשר לקרוא עוד עליו ועל הגישה שלו בעמוד אודות.
פריסה על פני כמה חודשים מקטינה את הסיכון להיכנס לשוק ברגע לא נכון, אבל אם מדובר בכלי מפוזר וטווח ההשקעה ארוך, גם כניסה חד פעמית סבירה לגמרי. ההחלטה תלויה בעיקר בנוחות שלכם עם תנודתיות בטווח הקצר.
פוליסת חיסכון מציעה נזילות גבוהה יותר ואפשרות משיכה כמעט בכל רגע, בעוד קופת גמל להשקעה מציעה הטבת מס משמעותית יותר אם תמשכו את הכסף כקצבה בגיל פרישה. הבחירה תלויה בטווח הזמן ובצורך בנזילות.
בדרך כלל חל מס רווחי הון על הרווח הריאלי בעת המשיכה, אלא אם בחרתם בכלי עם פטור כמו קרן השתלמות בתוך התקרה הפטורה, או משיכה כקצבה מקופת גמל להשקעה.
בפוליסת חיסכון הכסף בדרך כלל מגיע לחשבון תוך ימי עסקים בודדים. בקופת גמל להשקעה המשיכה אפשרית, אך עלולה לכלול חבות מס גבוהה יותר אם היא לא כקצבה, ולכן פחות מתאימה לכסף שאתם עלולים לצטרך בקרוב.
בהחלט – גם סכום של 50 אלף שקל יכול להיות מנוצל טוב יותר או פחות בהתאם לתמהיל שנבחר, ולכל אחד יש מצב מיסויי ומשפחתי שונה. שיחת ייעוץ קצרה יכולה לחסוך טעויות שעולות הרבה יותר מעלות הייעוץ עצמו.
עושים סדר – מילון מונחים קצר
- פוליסת חיסכון – מוצר חיסכון גמיש דרך חברת ביטוח, המאפשר מעבר בין מסלולי השקעה ומשיכה נזילה יחסית.
- קופת גמל להשקעה – כלי חיסכון עם הטבות מס, בעיקר כשנמשך כקצבה חודשית בעתיד.
- קרן השתלמות – אפיק חיסכון עם פטור ממס רווחי הון עד לתקרה מסוימת, לאחר תקופת חסימה.
- מס רווחי הון – מס שמוטל על הרווח הריאלי שנצבר בהשקעה בעת מימושה.
- תיק השקעות מנוהל – תיק ניירות ערך המנוהל על ידי גוף מקצועי בהתאם למדיניות סיכון שנקבעה מראש.
